Compte rémunéré vs livret bancaire : lequel rapporte vraiment ?
En 2026, les néobanques se livrent une guerre de taux affichés. Trade Republic annonce 2 % sur son compte espèces, Revolut jusqu'à 2,25 %, Bunq 2,01 %, Klarna Flex 1,85 %… Face au Livret A bloqué à 1,5 % depuis février, ces chiffres semblent irrésistibles.
Sauf que ces taux ne se comparent pas directement. Ils ne se calculent pas de la même façon, et surtout, ils ne s'imposent pas pareil.
La différence fondamentale : la fiscalité
Le Livret A, le LDDS et le LEP sont totalement exonérés d'impôts et de prélèvements sociaux. Le taux affiché est le taux que vous touchez effectivement. Aucune déclaration à faire, aucune retenue à la source.
Les comptes rémunérés des néobanques, eux, sont des produits bancaires classiques. Les intérêts tombent dans la case « revenus de capitaux mobiliers » et subissent le Prélèvement Forfaitaire Unique (PFU) de 31,4 % (12,8 % d'impôt sur le revenu + 17,2 % de prélèvements sociaux + 0,5 % CRDS).
Le calcul est brutal :
Trade Republic à 2 % brut :
2 % × (1 − 0,314) = 1,37 % net
Ce 2 % si séduisant se transforme en 1,37 % une fois le fisc passé par là. C'est moins que le Livret A à 1,5 % net.
Le tableau comparatif sur 10 000 €
| Produit | Taux affiché | Fiscalité | Taux net réel | Intérêts nets / 10 000 € |
|---|---|---|---|---|
| LEP | 2,50 % | Exonéré | 2,50 % | 250 € |
| Livret A / LDDS | 1,50 % | Exonéré | 1,50 % | 150 € |
| Revolut Metal | 2,25 % brut | PFU 31,4 % | 1,54 % | 154 € |
| Ramify | 2,05 % brut | PFU 31,4 % | 1,41 % | 141 € |
| Bunq | 2,01 % brut | PFU 31,4 % | 1,38 % | 138 € |
| Trade Republic | 2,00 % brut | PFU 31,4 % | 1,37 % | 137 € |
| Distingo Bank | 2,00 % brut | PFU 31,4 % | 1,37 % | 137 € |
| Klarna Flex | 1,85 % brut | PFU 31,4 % | 1,27 % | 127 € |
| Revolut Standard | 1,00 % brut | PFU 31,4 % | 0,69 % | 69 € |
Taux de mars-avril 2026. Le LEP est soumis à conditions de ressources (RFR 2024 ≤ 21 393 € pour une part).
Le constat est clair : Trade Republic, Bunq, Distingo et Ramify rapportent tous moins que le Livret A une fois la fiscalité déduite. Seuls Revolut Metal (2,25 % brut) et le LEP passent devant.
Le cas Revolut Premium et Metal
Revolut propose un taux progressif selon l'abonnement :
- Standard (gratuit) : 1 % brut → 0,69 % net. Catastrophique.
- Premium (~7,99 €/mois) : 2 % brut → 1,37 % net. Équivalent à Trade Republic, mais vous payez un abonnement.
- Metal (~13,99 €/mois) : 2,25 % brut → 1,54 % net. Légèrement au-dessus du Livret A, mais l'abonnement coûte 167 € par an.
Pour que le Metal soit rentable vs un Livret A gratuit, il faut placer suffisamment pour que le différentiel de 0,04 % (1,54 % − 1,50 %) compense les 167 € annuels d'abonnement. Le calcul donne 417 500 € de seuil de rentabilité. Peu d'épargnants sont dans ce cas.
À noter : si vous utilisez Revolut principalement pour ses services bancaires (carte multi-devises, virements internationaux), l'abonnement a sa propre justification indépendamment du taux d'épargne.
Quand les comptes rémunérés ont du sens
Il existe des situations où ces produits restent pertinents malgré la fiscalité.
Les plafonds des livrets réglementés sont vite atteints. Livret A : 22 950 €, LDDS : 12 000 €, LEP : 10 000 €. Au-delà, l'épargne doit trouver d'autres placements. Distingo (2 % sans plafond), Trade Republic (sans plafond) ou Ramify (2,05 %) deviennent alors des refuges corrects pour les liquidités excédentaires, même avec la fiscalité.
Pour un couple avec deux enfants, la capacité maximale sur livrets réglementés exonérés peut atteindre 116 000 € (Livret A × 4 + LDDS × 2 + LEP × 2 selon éligibilité). Bien avant d'ouvrir un compte rémunéré, il vaut mieux saturer ces enveloppes.
Pour les trésoriers de SASU ou TPE, les comptes rémunérés professionnels (Cashbee Pro, Swaive) ou les comptes à terme restent une option sérieuse, les plafonds des livrets réglementés étant inaccessibles aux personnes morales.
Et les super livrets boostés ?
Les offres promotionnelles comme le Cashbee à 5,10 % pendant 2 mois ou le Fortuneo à 5 % pendant 3 mois sont elles aussi soumises au PFU. Mais avec de tels taux, même après 31,4 %, le rendement net dépasse largement le Livret A :
Cashbee 5,10 % brut × (1 − 0,314) = 3,50 % net pendant 2 mois
Sur 20 000 € placés 2 mois, cela représente environ 117 € d'intérêts nets. C'est une belle prime, à condition de rapatrier l'argent vers un meilleur support après la période boostée. Pour approfondir cette stratégie, lisez notre article sur les super livrets boostés en 2026.
Ce qu'il faut retenir
La comparaison entre comptes rémunérés et livrets réglementés se joue presque entièrement sur la fiscalité de l'épargne. Avant d'ouvrir un compte Trade Republic ou Revolut pour « mieux » placer son épargne, la bonne checklist est la suivante :
- Le LEP est-il accessible ? Si oui, c'est le meilleur taux net du marché (2,5 %).
- Les plafonds Livret A et LDDS sont-ils atteints ? Sinon, continuez à les remplir (1,5 % net, zéro paperasse).
- Des super livrets boostés sont-ils disponibles ? Cashbee (5,10 %) ou Fortuneo (5 %) le temps de la promo.
- Seulement ensuite, pour les montants dépassant tous ces plafonds, les comptes rémunérés de néobanques à 2 % brut (1,37 % net) prennent le relais.
Les 2 % de Trade Republic ne sont pas frauduleux. Ils sont simplement bruts, et dans ce domaine, le net est la seule mesure qui compte.
Marc Delaunay est analyste financier indépendant, spécialisé en épargne et finance personnelle depuis 2011. Retrouvez notre comparatif complet des meilleurs livrets 2026 pour une vue d'ensemble.